Una hipoteca rinde más en algunos estados que en otros. WalletHub clasificó los 50 según los costos de vivienda y energía para identificar los más caros y los más baratos.
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La vivienda es el mayor gasto en la mayoría de los presupuestos familiares, y la diferencia entre lo que pagan los propietarios en los estados caros y en los asequibles es mayor de lo que la gente espera. Un propietario en un estado de alto costo puede enfrentar pagos mensuales que superan el total del alquiler de un hogar comparable en uno más barato. Los pagos de la hipoteca son solo parte de la ecuación: los costos de energía del hogar agravan la carga, y ambos siguen subiendo más rápido que los salarios en los lugares donde los precios son más altos. El resultado es una presión que alcanza muy por encima de la parte baja de la distribución de ingresos y afecta a los hogares en un amplio rango de niveles de ingresos.
Lo que hace que esa carga sea particularmente difícil de escapar es que los ingresos por sí solos no la resuelven. Los estados donde los propietarios gastan la mayor parte de sus ingresos en la vivienda no son lugares de bajos ingresos. Varios se encuentran entre los cinco o diez primeros estados por ingreso medio del hogar en el país. Los altos salarios atraen precios elevados, y en los mercados de vivienda más costosos, esas cifras han superado incluso a los salarios fuertes. La suposición de que ganar más protege contra la presión de la vivienda se desmorona en los estados donde tanto los precios de las viviendas como los costos de energía han alcanzado sus niveles más altos.
WalletHub midió los pagos de hipoteca y los costos de energía del hogar en los 50 estados y ajustó la cifra combinada al ingreso medio del hogar de cada estado. El resultado es un ranking de cuánto del sueldo típico de un hogar se destina a mantener un techo. Los estados en la parte superior de la lista dedican casi la mitad del ingreso medio del hogar a la vivienda. Los estados en la parte inferior gastan menos de una quinta parte. Los seis estados examinados aquí representan ambos extremos de ese rango.
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Hawái tiene tanto los pagos de hipoteca más altos como los costos de energía más pronunciados en EE.UU., elevando su carga de vivienda al 50.02% del ingreso medio y ocupando el primer lugar en general. El propietario promedio de Hawái destina aproximadamente la mitad de cada dólar que gana a los pagos de hipoteca y la energía del hogar. Una carga de ese nivel deja un margen inusualmente estrecho para todos los demás gastos que lleva un hogar.
La doble fuente de esa carga distingue a Hawái. Hawái tiene tanto los pagos de hipoteca más caros del país como los costos de energía del hogar más altos a nivel nacional. Ningún otro estado tiene ambos récords a la vez. Los costos de hipoteca por sí solos son lo suficientemente severos como para colocar a Hawái en la cima de cualquier comparación de asequibilidad de vivienda, pero los gastos de energía, impulsados por la dependencia casi total del estado del combustible importado, agregan una segunda capa que complica la presión cada mes. Un propietario que maneja una gran hipoteca también enfrenta facturas de servicios públicos que, en la mayoría de los otros estados, se registrarían como un gasto importante por sí solas.
La posición de Hawái es especialmente notable porque no es un estado pobre. El ingreso medio del hogar en Hawái es de $100,389 por año, ubicando al estado entre los cinco primeros a nivel nacional. El ingreso es real y sustancial, pero el costo de ser propietario en Hawái lo supera tanto que incluso un salario de primer nivel no puede evitar que la vivienda consuma la mitad del sueldo.
Los propietarios de viviendas en Iowa, en el extremo opuesto del ranking de WalletHub, gastan alrededor del 17% de sus ingresos en vivienda. La diferencia entre los dos estados es de aproximadamente 33 puntos porcentuales. Un propietario en Hawái que gane el mismo salario que su contraparte en Iowa aún gastaría aproximadamente tres veces más de esos salarios en vivienda, puramente como una función de la geografía.
Los inquilinos en Hawái enfrentan una posición aún más empinada. En el lado de los inquilinos del ranking de WalletHub, Hawái también ocupa el primer lugar, con esos costos consumiendo el 62.52% de los ingresos medios del hogar. Ya sea que posean o alquilen, los hawaianos tienen la relación costo de vivienda a ingresos más alta del país por un amplio margen.
El aislamiento geográfico moldea cada parte del mercado de vivienda de Hawái. Los materiales de construcción deben ser enviados, aumentando los costos de construcción y manteniendo la oferta ajustada. La energía no puede ser importada de manera barata. La tierra es escasa en cada isla. Cada una de esas condiciones refuerza a las demás, y juntas producen un mercado de vivienda donde los costos en cada nivel —precio de compra, hipoteca mensual y factura de servicios— son más altos que en cualquier otro lugar de EE.UU.
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California ocupa el segundo lugar, con propietarios pagando el 43% de los ingresos medios en vivienda, impulsados por pagos hipotecarios que solo son superados por los de Hawái. Los ingresos medios del hogar en California son de $99,122 por año, los quintos más altos del país, y aún así no son suficientes para compensar lo que pagan los propietarios.
Los propietarios en el estado tienen los segundos pagos hipotecarios más altos del país, solo por detrás de Hawái. La posición refleja décadas de oferta limitada en los mercados costeros más poblados del estado. La construcción ha estado constantemente rezagada respecto al crecimiento poblacional y la creación de empleos en el Área de la Bahía de San Francisco, Los Ángeles y San Diego. El resultado es una carga hipotecaria que, para muchos propietarios en California, es mayor en dólares absolutos que los costos mensuales totales de propiedad en la mayoría de otros estados.
Los costos de energía aumentan la presión. Los propietarios en California enfrentan los sextos costos de energía más altos del hogar en el país. Las tarifas de electricidad del estado están entre las más altas de la nación, un producto de su compleja infraestructura eléctrica, mandatos de energía renovable y gastos vinculados a la prevención de incendios forestales y el fortalecimiento de la red. Para un propietario que ya lleva una gran hipoteca, una factura de servicios sustancial no es un inconveniente menor: es una adición significativa a un presupuesto ya ajustado.
La carga coloca a California muy por encima del patrón visto en otros estados de altos ingresos. Muchos estados con ingresos comparables o más bajos mantienen la vivienda por debajo del 25% de los ingresos medios. La combinación de precios elevados y altos costos de California significa que los hogares que ganan bien por encima de la mediana nacional aún están gastando una proporción desproporcionada de su dinero en vivienda. La dinámica ayuda a explicar por qué el estado registra consistentemente una de las tasas más altas de migración a lugares de menor costo —Nevada, Arizona y Texas— donde la propiedad de la vivienda es significativamente más accesible.
Los inquilinos de California enfrentan una posición algo diferente. En el ranking de inquilinos, California cae al octavo lugar en el país, con esos costos consumiendo el 39.84% del ingreso familiar medio. Eso sigue siendo una carga pesada, pero es notablemente más baja que la parte de la propiedad, en parte porque los precios de las viviendas en California han escalado más rápido que los alquileres en los últimos años, ampliando la brecha entre poseer y arrendar más que en la mayoría de los estados.
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Massachusetts ocupa el tercer lugar en carga de vivienda con el 33.67% del ingreso medio, a pesar de tener los ingresos familiares más altos de cualquier estado en la parte superior de esta lista. El porcentaje es significativamente más bajo que el de Hawái y California, pero la importancia de la posición de Massachusetts se debe menos a lo alto que es el número y más a por qué los ingresos por sí solos no pueden reducirlo.
El estado tiene el ingreso familiar medio más alto de los tres estados en la parte superior de esta lista, con $103,960 al año. Gana más por hogar que Hawái o California. Sin embargo, todavía ocupa el tercer lugar en el país en cuanto a cuánto de ese ingreso se destina a la vivienda. La razón es que los costos en Massachusetts son lo suficientemente altos como para absorber el beneficio de los ingresos elevados.
Los costos de energía en el hogar son un factor importante. Massachusetts tiene el segundo costo de energía en el hogar más alto en EE. UU. Calentar una casa durante un invierno en Nueva Inglaterra es caro, independientemente del tamaño de la casa, y los precios de la energía en la región se han mantenido elevados. Un propietario en Massachusetts enfrenta facturas de servicios públicos que, por sí solas, se considerarían costos de propiedad por encima del promedio en la mayoría de los estados del Medio Oeste o del Sur.
Los costos de la hipoteca agravan la presión. Massachusetts tiene el tercer costo de hipoteca más alto del país. El área metropolitana de Boston es uno de los mercados de vivienda más caros de la costa este, con precios de viviendas que han escalado rápidamente en la última década a medida que los sectores de tecnología y ciencias de la vida de la región atraían a trabajadores con altos ingresos. La demanda en Boston ha mantenido los precios elevados y ha empujado a los compradores más lejos de los centros urbanos para encontrar algo accesible, agregando costos de distancia además de los de vivienda.
La señal más amplia de la posición de Massachusetts es que el ingreso y la asequibilidad no se mueven juntos. Un hogar que gana $103,960 en Massachusetts no está en un mercado cómodo: está en uno de los más costosos del país, compensado solo parcialmente por salarios que son altos por razones no relacionadas con los precios de las viviendas. La cifra significa que incluso un hogar en el nivel de ingreso medio se desprende de uno de cada tres dólares ganados antes de abordar cualquier gasto más allá de la vivienda y la energía.
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Iowa termina con el desembolso de propiedad más pequeño de cualquier estado, con valores de vivienda muy por debajo de la cifra nacional que mantienen la proporción en solo el 17.26% del ingreso medio. Ningún estado en la clasificación de WalletHub se acerca a esa cifra. Las condiciones detrás de esto están enraizadas en un mercado de vivienda donde los precios se han mantenido muy por debajo de la norma nacional.
El valor medio de una vivienda en Iowa es de $227,300, según los datos de la Encuesta de la Comunidad Americana 2024. El promedio nacional es de $360,600. El promedio de Iowa es aproximadamente tres quintos de esa cifra nacional. Una brecha de ese tamaño reduce directamente los pagos hipotecarios y mantiene bajos los costos de propiedad mensual en todo el estado. Un propietario en Iowa con una hipoteca paga un promedio de $1,538 por mes en costos totales de propiedad. Un propietario sin hipoteca paga un promedio de solo $615 por mes.
El ingreso familiar promedio en Iowa es de $75,501 por año. Esa es una cifra sólida de ingresos medios, ni excepcionalmente alta ni baja, y se encuentra cómodamente por encima de lo que los propietarios de viviendas de Iowa pagan por la vivienda. Esa proporción es el producto de la alineación entre ingresos y costos de propiedad que son genuinamente bajos.
La tasa de carga de costos confirma el panorama. Solo el 17.3% de los propietarios de viviendas en Iowa gastan el 30% o más de sus ingresos en vivienda, un umbral que los economistas utilizan para definir cuándo la tensión de costos se vuelve significativa. La tasa está entre las más bajas del país y refleja un mercado donde la gran mayoría de los propietarios están operando muy por debajo del punto en el cual la vivienda consume una proporción poco saludable del presupuesto.
La tasa de propiedad de vivienda en Iowa es del 71.3%, muy por encima del promedio nacional. Cuando la propiedad es accesible en relación con los ingresos, más hogares pueden comprar en lugar de alquilar, y los datos de ACS muestran ese patrón claramente en Iowa. Los inquilinos en el estado también enfrentan costos bajos, con un alquiler bruto medio de $981 por mes. Para propietarios e inquilinos, Iowa presenta un mercado de vivienda donde los fundamentos están alineados hacia la asequibilidad de una manera que es rara entre los estados con una base económica comparable.
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Virginia Occidental $OXY se encuentra justo por encima de Iowa, donde los valores de propiedad cerca de la mitad del promedio de EE. UU. mantienen los costos al 18.39% del ingreso mensual. La posición de Virginia Occidental refleja valores de vivienda que son los más bajos de cualquier lugar en este grupo, y entre los más deprimidos del país.
El valor promedio de una vivienda en Virginia Occidental es de $170,800, según los datos de la ACS 2024. Eso es aproximadamente la mitad del promedio nacional de $360,600. La cifra de Virginia Occidental también está más de $56,000 por debajo del promedio de Iowa, a pesar de que ese estado está clasificado cerca del fondo de la lista de carga de vivienda. Los propietarios de viviendas en Virginia Occidental con una hipoteca pagan un promedio de $1,272 por mes en costos totales de propiedad. Aquellos sin hipoteca pagan un promedio de solo $412 por mes, reflejando un stock de hogares más antiguos y pagados donde los costos de propiedad en curso más allá de los impuestos y el mantenimiento son mínimos.
El ingreso familiar medio de Virginia Occidental es de $60,798 por año, el más bajo de los tres estados menos costosos de este grupo. El ingreso de Virginia Occidental está muy por debajo del de Iowa y Kansas, y significa que la asequibilidad del estado se debe menos a ingresos elevados que a un mercado inmobiliario con precios acordes a lo que produce la economía local. La cifra del costo de carga respalda esa lectura: solo el 15.1% de los propietarios de viviendas de Virginia Occidental gastan el 30% o más de sus ingresos en vivienda. La cifra del 15.1% es la tasa más baja entre los seis estados examinados aquí.
Con un 75.5%, Virginia Occidental tiene la tasa de propiedad de vivienda más alta de los tres estados asequibles y una de las tasas elevadas observadas a nivel nacional. Los bajos costos de propiedad permiten que una mayor proporción de hogares puedan comprar, incluso con niveles de ingresos que harían inalcanzable la compra de vivienda en mercados más caros. El alquiler bruto medio es de $883 por mes, el más bajo de los tres estados asequibles, lo que apunta a un mercado de alquiler igualmente contenido.
Los bajos valores de las viviendas en Virginia Occidental son en parte producto de la disminución a largo plazo de la población y una inmigración limitada. Los mercados que no atraen nuevos residentes no enfrentan la misma presión al alza sobre los precios que las áreas en crecimiento. Los precios bajos mantienen el acceso a la propiedad para los que permanecen, incluso cuando reflejan condiciones económicas más amplias por las que el estado continúa trabajando.
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Kansas ingresa al grupo asequible desde la cima, con las propiedades más caras entre los tres estados de baja carga mientras mantiene su cuota de costo al 18.64% del ingreso medio.
El valor medio de las viviendas en Kansas es de $238,700, según datos de la ACS de 2024. Eso es aproximadamente dos tercios del promedio nacional de $360,600, y supera tanto a Iowa ($227,300) como a Virginia Occidental $OXY ($170,800). Los propietarios de viviendas en Kansas con una hipoteca pagan un promedio de $1,749 por mes en costos totales del propietario, la cifra más alta de ese tipo entre los tres estados asequibles en este grupo. A pesar de esos costos más altos, la cuota de carga se mantiene por debajo del 19% porque el ingreso familiar en Kansas es comparable al de Iowa. El ingreso familiar medio de Kansas es de $75,514 por año, casi idéntico al de Iowa de $75,501.
La carga de costo en Kansas es del 18.5%, lo que significa que menos de uno de cada cinco propietarios allí gasta el 30% o más de sus ingresos en vivienda. La tasa de Kansas es ligeramente superior a la de Iowa del 17.3% y notablemente superior a la de Virginia Occidental del 15.1%, consistente con los costos mensuales ligeramente más altos que soportan los propietarios de Kansas. La tasa de propiedad de vivienda de Kansas es del 68.1%, más baja que la de Iowa y Virginia Occidental, aunque todavía por encima del promedio nacional.
El alquiler bruto medio en Kansas es de $1,079 por mes, más alto que el de Iowa de $981 y el de Virginia Occidental de $883. El mercado de alquiler en Kansas, aunque asequible según los estándares nacionales, cuesta más que el de cualquiera de sus vecinos en la parte inferior de la lista de WalletHub.
Kansas no iguala los precios más bajos encontrados en Iowa y Virginia Occidental, pero sus valores de vivienda aún están muy por debajo de la mediana nacional y sus ingresos son lo suficientemente sólidos como para mantener la carga manejable para la mayoría de los hogares. Incluso los inquilinos enfrentan costos que son modestos según los estándares nacionales, y la tasa de propiedad de vivienda del estado sigue siendo superior al promedio nacional a pesar de ser el mercado más caro de los tres. Para un estado en el extremo superior del grupo asequible, la posición general es más fuerte de lo que la diferencia de precios con Iowa y Virginia Occidental podría sugerir.
